國壽安保低碳經濟
混合型證券投資基金
A類:012102
C類:012103
產品風險等級R3
明星基金經理
2008年-2013年曾任中國人壽資產管理有限公司宏觀及策略研究員、2013年加入國壽安?;鸸芾碛邢薰?,現任國壽安?;鸾^對收益部總經理助理、權益基金經理。
投資風格:吳堅先生注重自上而下研究,擅長宏觀策略和大類資產配置。在此基礎上,基于中長期邏輯和對行業的深入研究,錨定景氣行業,前瞻性地發現優質成長性龍頭股,與公司共同成長。以大類資產配置為守,以真成長公司為攻,追求攻守平衡,力爭為持有人獲取絕對收益。
產品名稱 | 投資類型 | 任職日期 | 成立以來 回報 |
同期業績 比較基準 回報 |
超額回報 | 基金評級 |
國壽安保穩惠 | 靈活配置型 | 2015/11/26 | 195.24% | 22.88% | 172.36% | 銀河證券 五年期五星 |
國壽安保策略精選 | 靈活配置型 | 2017/9/27 | 195.00% | 20.29% | 174.71% | 銀河證券 三年期五星 |
國壽安保穩泰 A | 偏債混合型 | 2017/10/26 | 47.13% | 27.21% | 19.92% | 海通證券 三年期五星 |
國壽安保穩誠 A | 偏債混合型 | 2019/1/9 | 44.48% | 11.91% | 32.57% | 海通證券 三年期五星 |
國壽安保 科技創新3年 |
靈活配置型 | 2020/3/26 | 34.90% | 27.96% | 6.94% | 成立未滿三年 |
國壽安保穩和 6個月持有 A |
偏債混合型 | 2020/11/24 | 4.17% | 1.61% | 2.56% | 成立未滿三年 |
國壽安保穩安 A | 偏債混合型 | 2021/5/7 | 2.88% | 0.09% | 2.79% | 成立未滿三年 |
國壽安保穩福 6個月持有 A |
偏債混合型 | 2021/6/16 | 2.02% | -0.16% | 2.18% | 成立未滿三年 |
基金業績數據來源:基金定期報告 截至2021年12月31日
評級數據來源:銀河證券基金評價周報(2022.4.1)、海通證券基金系列評級一覽(2022.2.4)
吳堅先生于2017年9月起任國壽安保策略精選靈活配置混合型證券投資基金(LOF)基金經理,國壽安保策略精選靈活配置混合(LOF)成立于2017年9月27日,2018年-2021年凈值增長率分別為-7.00%、39.74%、98.17%、12.43%;同期業績比較基準(滬深300指數收益率*50%+中債綜合(全價)指數收益率*50%)收益率分別為:-11.03%、17.99% 、13.50%、-1.21%;
吳堅先生于2015年11月起任國壽安保穩惠靈活配置混合型證券投資基金基金經理,國壽安保穩惠靈活配置混合成立于2015年11月26日,2016年-2021年凈值增長率分別為2.99%、14.15%、-8.44%、29.09%、96.31%、8.02%;同期業績比較基準(滬深300指數收益率*60%+中債綜合指數收益率(全價)*40%)收益率分別為:-7.00%、11.15%、-14.00%、21.49%、16.24%、-1.95%;
吳堅先生于2020年3月起任國壽安??萍紕撔?年封閉運作靈活配置混合型證券投資基金基金經理,國壽安??苿?年封閉混合成立于2020年3月26日,2020-2021年凈值增長率為21.42%、11.10%;同期業績比較基準(中證全債指數收益率*60%+中國戰略新興產業成份指數收益率*40%)收益率分別為:21.49%、5.32%;
吳堅先生于2017年10月起任國壽安保穩泰一年定期開放混合型證券投資基金基金經理,國壽安保穩泰一年定期開放混合型證券投資基金成立于2017年8月22日,2018年-2021年A類凈值增長率分別為0.85%、7.91%、22.10%、9.32%,同期業績比較基準(中證全債指數收益率*80%+滬深300指數收益率*20%)收益率分別為:1.32%、10.90%、7.94%、3.66%;C類凈值增長率分別為0.23%、7.26%、21.37%、8.64%;同期業績比較基準收益率分別為: 1.32%、10.90%、7.94%、3.66%;吳聞先生于2017年8月22日出任國壽安保穩泰一年定期開放混合型基金的基金經理。吳堅先生于2020年11起任國壽安保穩和6個月持有期混合型證券投資基金基金經理,國壽安保穩和6個月持有期混合型證券投資基金成立于2020年11月24日,2021年A類凈值增長率分別為3.38%,同期業績比較基準(中債綜合(全價)指數收益率*80%+滬深300指數收益率*10%+恒生指數收益率*5%+金融機構人民幣活期存款利率(稅后)*5%)收益率分別為: 0.47%;C類凈值增長率分別為2.92%;同期業績比較基準收益率分別為:0.47%;黃力先生于2020年11月24日出任國壽安保穩和6個月持有期混合型基金的基金經理。
吳堅先生于2019年1月起任國壽安保穩誠混合型證券投資基金基金經理,國壽安保穩誠混合型證券投資基金成立于2017年1月20日,2017年-2021年 A類凈值增長率分別為7.37%、2.20%、3.91%、16.59%、8.68%,同期業績比較基準(中債綜合(全價)指數收益率*85%+滬深300指數收益率*15%)收益率分別為:0.32%、-0.12%、6.16%、3.97% 、1.19%;C類凈值增長率分別為7.27%、2.10%、3.81%、16.49%、8.57%;同期業績比較基準收益率分別為:0.32%、-0.12%、6.16%、3.97% 、1.19%。方旭赟先生于2017年1月20日出任國壽安保穩誠混合型基金的基金經理。吳堅先生于2021年5月7日出任國壽安保穩安混合型證券投資基金的基金經理。國壽安保穩安混合型證券投資基金成立于2021年5月7日,業績比較基準為:中債綜合(全價)指數收益率*80%+滬深300指數收益率*10%+恒生指數收益率*5%+金融機構人民幣活期存款利率(稅后)*5%,2021年A類凈值增長率(業績比較基準)為2.88%(0.09%),C類凈值增長率(業績比較基準)為2.54%(0.09%)。
吳堅先生于2021年6月16日出任國壽安保穩福6個月持有期混合型證券投資基金的基金經理。國壽安保穩福6個月持有期混合型證券投資基金成立于2021年6月16日,業績比較基準為:中債綜合(全價)指數收益率*80%+滬深300指數收益率*10%+恒生指數收益率*5%+金融機構人民幣活期存款利率(稅后)*5%,2021年A類凈值增長率(業績比較基準)為2.02%(-0.16%),C類凈值增長率(業績比較基準)為1.80%(-0.16%)。吳堅先生于2022年1月18日出任國壽安保盛澤三年持有期混合型證券投資基金的基金經理。
全天候、多策略投研體系
深入挖掘低碳經濟中長期投資機會
本基金的投資組合比例為:股票資產占基金資產的比例為60%-95%,其中,投資于港股通標的股票占股票資產的比例為0-45%,投資于低碳經濟主題股票占非現金基金資產的比例不低于80%。
全球碳中和目標為百年大計,本基金將踐行ESG投資理念,圍繞碳中和目標下減碳路徑所涉及的相關產業鏈和行業,重點研究并積極投資以下四個領域:
配置良機布局黃金窗口期
2022年初以來A股市場受到國內經濟“穩增長”分歧、滬深疫情加重、外部地緣政治以及海外加息周期的影響,低碳經濟相關細分板塊跌幅較大??紤]到2022年基本面趨勢良好,我們認為目前是配置低碳經濟板塊的黃金窗口期。
以新能源指數為例 目前估值已經得到相當大的消化
新能源汽車板塊
目前估值性價比極高
景氣度:鋰電產業鏈龍頭公司排產環比持續向上,海外鋰礦復產進度超預期,國內鋰礦鹽湖審批加速,有利于支撐強勁需求,3月國內滲透率接近30%。
估值:考慮部分公司已披露1-2月經營數據,鋰礦(自有礦、礦石庫存占比相對高)2022年PE已經降入10X以下。從長期來看整個板塊估值性價比極高。
鋰電池指數PE(TTM)情況
光伏板塊估值
已得到大幅度消化
估值:目前光伏板塊估值水平已經回到過去七年均值附近,相對估值也有相當大的消化。
PEG:2022年板塊盈利增速預期超過70%,目前PEG低于1 (數據來源:Wind)。
景氣度:國內一季度新增并網數據預計高增,出口數據強勁,光伏需求韌性持續超預期。
光伏指數PE情況
優選賽道 精選標的
投資選擇以好賽道+好商業模式+優秀的公司治理為基礎,長期持有力爭獲取穩定收益。
好賽道
行業空間大,競爭格局好
好模式
公司壁壘強,有穩定的現金流
好治理
內部管理好,發生風險概率小
央企品牌 股東實力雄厚
中國人壽保險(集團)公司屬國家大型金融保險企業
2021年,集團公司合并營業收入 超1萬億元
合并保費收入超7500億元
合并總資產達5.7萬億元
中國人壽連續19年入選《財富》世界500強
2021年位列第32位
(數據來源:中國人壽官網)
作為中國人壽在公募基金行業的布局,國壽安?;饌鞒斜kU資管的穩健基因,以追求長期可持續的絕對收益為投資理念,力爭取得長期優異的投資業績。
國壽安?;鸸芾碛邢薰九c股東之間實行業務隔離制度,公司股東并不直接參與國壽安?;鹌煜禄鹭敭a的投資運作。
股東結構
股東:中國人壽資產管理有限公司
中國最大的資產管理機構之一;
截至2021年末,公司旗下管理資產突破4.4萬億元,位列中國第1,全球第38位;
(數據來源:Investment & Pensions Europe(IPE) “2021全球資管機構500強”。)
資產管理領域“全牌照”資格,在國內金融市場及社會活動中獲得諸多榮譽獎項。
股東:安保資本投資有限公司
澳大利亞共同基金領先的投資管理機構;
共同基金、固收、股權及另類投資等方面經驗豐富。
國壽安?;鸸芾碛邢薰九c股東之間實行業務隔離制度,公司股東并不直接參與國壽安?;鹌煜禄鹭敭a的投資運作。
產品要素
基金名稱 | 國壽安保低碳經濟混合型證券投資基金 |
基金代碼 | A類:012102 C類:012103 |
基金類型 | 混合型證券投資基金 |
運作方式 | 契約型開放式 |
投資目標 | 本基金通過深度挖掘低碳經濟主題相關的投資機會,集中投資于低碳經濟主題相關的優質企業,在嚴格控制風險的前提下,力爭實現基金資產的長期穩定增值。 |
投資范圍 | 本基金的投資范圍主要為具有良好流動性的金融工具,包括國內依法發行上市的股票(包括主板、創業板和其他經中國證監會核準或注冊上市的股票)、港股通標的股票、債券(包括國債、央行票據、金融債券、公開發行的次級債券、企業債券、公司債券、中期票據、短期融資券、超短期融資券、政府支持機構債券、政府支持債券、地方政府債券、證券公司短期公司債券、可轉換債券、可交換債券及其他經中國證監會允許投資的債券)、資產支持證券、債券回購、信用衍生品、貨幣市場工具、銀行存款(包括協議存款、定期存款、通知存款和其他銀行存款)、同業存單、股指期貨、國債期貨、股票期權以及法律法規或中國證監會允許基金投資的其他金融工具,但須符合中國證監會相關規定。本基金可以參與融資交易。 |
投資組合比例 | 基金的投資組合比例為:股票資產占基金資產的比例為60%-95%,其中,投資于港股通標的股票占股票資產的比例為0-45%,投資于低碳經濟主題股票占非現金基金資產的比例不低于80%。每個交易日日終在扣除股指期貨、國債期貨和股票期權需繳納的交易保證金后,本基金持有不低于基金資產凈值的5%的現金或者到期日在一年以內的政府債券,其中,現金不包括結算備付金、存出保證金、應收申購款等。 |
業績比較基準 | 中證內地低碳經濟主題指數收益率×60%+中證港股通綜合指數收益率×10%+中證全債指數收益率×30% |
風險收益特征 | 本基金為混合型基金,其預期收益和預期風險高于貨幣市場基金、債券型基金,低于股票型基金。本基金將投資港股通標的股票,需承擔匯率風險以及境外市場的風險。 |
基金管理人 | 國壽安?;鸸芾碛邢薰?/td> |
基金托管人 | 中信銀行股份有限公司 |
費 率
認購費率 | ||
認購金額(M) | A 類基金份額 | C 類基金份額 |
M < 100 萬 | 1.20% | 0% |
100 萬 ≤ M < 300 萬 | 0.80% | |
300 萬 ≤ M < 500 萬 | 0.50% | |
M ≥ 500 萬 | 按筆收取,1,000元/筆 |
申購費率 | ||
申購金額(M) | A 類基金份額 | C 類基金份額 |
M < 100 萬 | 1.50% | 0% |
100 萬 ≤ M < 300 萬 | 1.00% | |
300 萬 ≤ M < 500 萬 | 0.60% | |
M ≥ 500 萬 | 按筆收取,1,000元/筆 |
贖回費率 | ||
持有期限(Y) | A 類基金份額 | C 類基金份額 |
Y<7日 | 1.50% | 1.50% |
7日≤Y<30日 | 0.75% | 0.50% |
30日≤Y<180日 | 0.50% | 0% |
Y ≥180日 | 0% |
管理費率:1.50%;托管費率:0.20%;C類銷售服務費率:0.30%
M為認、申購金額,Y為持有期限,管理費、托管費、銷售服務費為年費率。